核心观点

　　本周核心观点与重点要闻回顾

　　低空经济：低空经济：武汉市发布《支持低空经济高质量发展的若干措施》，沈阳低空经济管理服务平台揭牌，相关产业链有望持续受益。6月7日，武汉市发布《支持低空经济高质量发展的若干措施》，单笔奖励企业资金可达1000万元。6月13日，“低空视界腾飞未来”沈阳低空经济管理服务平台揭牌仪式在沈阳举行。

　　AI大模型及应用：苹果发布Apple Intelligence套件，极佳科技联合清华大学自动化系发布“Sora级视频生成大模型”，相关产业链有望受益。苹果围绕AI功能宣布“苹果智能”(Apple Intelligence)套件。“苹果智能”套件将使用户的iPhone、iPad和苹果电脑能够理解和创建语言和图像。极佳科技联合清华大学自动化系正式发布超长时长、高性价比、端侧可用的Sora级视频生成大模型“视界一粟YiSu”。据了解，“视界一粟YiSu”拥有模型原生的16秒超长时长，并可生成至1分钟以上；同时还拥有超大运动、超强表现力、懂物理世界等众多优势；此外，具有成本更低、速度更快、端侧可用等特点。

　　AI算力：华为云华东（芜湖）数据中心全球开服，加快建设全国“算力一张网”会议在上海召开，相关产业链有望受益。6月14日上午，“东数西算”芜湖集群创新大会暨华为云华东（芜湖）数据中心全球开服活动在芜湖宜居国际博览中心隆重举办，标志着“东数西算”芜湖集群正式上线。6月13日，中国全国算力一张网发展大会在上海徐汇区召开。会上签署并印发了《2024全国“算力一张网”发展规划》。提出到2025年底，综合算力基础设施体系初步成型。

　　自动驾驶：东莞首批无人驾驶环卫车亮相，腾讯与广汽集团合作打造自动驾驶轻地图方案，相关产业链有望持续受益。6月11日，11辆无人驾驶智能环卫车将陆续“上路”，采用纯电驱动、自研L4级自动驾驶软硬件解决方案、专属云控平台等先进技术，提供道路清扫、洒水降尘、喷洒消杀等多种城市环卫作业服务。6月13日，腾讯和广汽集团战略合作全面升级，双方将共同打造下一代混合云基础设施，用于广汽集团智能驾驶、智能座舱、企业数智化、出海等领域。

　　市场行情回顾

　　本周（06.10-06.14），A股申万计算机指数上涨3.66%，板块整体跑赢沪深300指数达4.57pct，跑赢创业板综指数达1.97pct。在申万31个一级子行业中，计算机板块周涨跌幅排名为第3位。计算机二级行业涨跌幅由高到低分别为：IT服务II(3.98%)、软件开发(3.97%)、计算机设备(2.87%)。海外市场指数整体走势较强，涨跌幅由高到低分别为：道琼斯美国科技(5.48%)、纳斯达克(3.24%)、台湾信息服务(1.35%)、恒生资讯科技业(-0.32%)、Wind美国中资股软件与服务(-1.68%)。

　　投资建议

　　本周我们重点看好受益地方政府陆续出台支持政策的低空经济板块、受益苹果发布Apple Intelligence套件的AI大模型及应用板块、受益在上海召开加快建设全国“算力一张网”会议的AI算力板块以及受益北东莞首批无人驾驶环卫车亮相，腾讯与广汽集团合作打造自动驾驶轻地图方案的自动驾驶板块。

　　低空经济：建议关注莱斯信息、新晨科技、纳睿雷达等；AI大模型及应用：建议关注软通动力、万兴科技等；

　　AI算力：建议关注浪潮信息、中科曙光、恒为科技等；自动驾驶：建议关注中科创达、德赛西威等。

　　风险提示

　　产业发展不及预期，政策推进力度不及预期，国产替代不及预期。