【今日导读】

华为将重磅揭晓Apollo Version，5G-A时代或将开启

我国将制定数据要素发展政策 相关应用有望加速落地

京沪深二手房成交量齐创阶段新高 行业边际改善明显

全球治理重磅会议将开幕，行业价值变革也有望到来

【财经精选】

1、7月1日，上交所召开“科创板八条”专题证券公司座谈会，与多家证券公司研究所代表深入交流，充分听取意见建议，旨在稳步推进深化科创板改革各项政策措施落实落地

2、2024世界人工智能大会暨人工智能全球治理高级别会议将于7月4日在上海世博中心启幕，商汤科技的“商汤日日新5.5”、科大讯飞的“讯飞星火大模型V4.0”等新一代模型将集中亮相。

3、长沙市下发《关于支持公寓等类住宅商品房调整为住宅有关事项的通知》，明确长沙市辖区范围内，将暂停新的公寓等类住宅项目规划审批；已完成项目总平面图审批，但开发、去化存在困难的公寓等类住宅商品房，在确保满足公共服务设施和基础配套设施承载力的前提下，经论证可行后可依规依程序调整为住宅。

4、工业和信息化部等四部门印发《国家人工智能产业综合标准化体系建设指南(2024版)》，目标到2026年，新制定国家标准和行业标准50项以上。

5、上海市委副书记、市长龚正昨天主持召开市政府常务会议，会议原则同意《上海市低空经济产业高质量发展行动方案（2024－2027年）》。会议指出，要完善低空经济产业设施配套，培育“低空+”新消费场景。

6、据百年建筑调研，自7月1日起，河北唐山、秦皇岛、承德、张家口、保定等市场部分水泥企业开始停窑10天，唐山部分龙头企业熟料库存五成左右。北京、天津以及河北部分地区上调水泥价格50-80元/吨，实际落实20-40元/吨，实际散装P.O42.5水泥市场到位价300-350元/吨。

7、国家标准化管理委员会近日发布信息显示，国家标准《国家级生态旅游区运营管理规范》（GB/T 26362—2024）于7月1日实施。

8、审计署在《国务院关于2023年度中央预算执行和其他财政收支的审计工作报告》中提出，新一轮财税体制改革正在谋划中，其中消费税改革备受关注。分析师预计，未来消费税改革的重点可能包括扩大征收范围、后移征收环节和稳步下划地方。中国政法大学财税法研究中心主任施正文表示，高档手表、贵重首饰等品目可能会率先试点改革。

9、北向资金2日净流入-55.28亿元，贵州茅台、招商银行、中国中车分别净买入8.66亿元、2.92亿元、2.40亿元。

10、周二美股三大指数集体收涨，道指涨0.41%，纳指涨0.84%，标普500指数涨0.62%，热门科技股多数上涨，特斯拉涨超10%，热门中概股普涨，纳斯达克中国金龙指数涨0.8%。

【政策】

1、【数据要素】我国将制定数据要素发展政策 相关应用有望加速落地

7月2日，2024全球数字经济大会在国家会议中心开幕。工业和信息化部副部长辛国斌在会上表示，将加快推进5G、千兆光网等网络的覆盖范围与融合应用，分行业制定数字化转型路线图，深化数据管理国家标准贯标，研究制定数据要素产业发展政策，保障数据要素高水平应用。银河证券认为，数据是数字经济的基础，中国在人口基数和质量上具有优势，2022年数据规模达到23.3ZB，占全球23%，预计2026年将成为全球数据产量最多的国家。国金证券认为，数据要素是新质生产力的核心引擎，数据要素目前已经进入政策深化推进阶段，在各应用场景中有望加速落地。

2、【光伏】河南最新政策发布！7月14日前全部并网发电

河南省电网发布了《关于分布式光伏并网接入工作安排的通知》，通知中提出要在7月2日前将已建成暂无法并网的分布式光伏项目全部录入系统中，并于7月14日前全部完成并网发电！根据国家能源局2024年全国能源工作会议指出，全国风电光伏新增装机2亿千瓦左右。2024年一季度中国光伏新增装机量达到了45.75GW，相比于去年同期33.66GW，中国光伏继续保持着增长态势。山西证券研报表示，考虑当前光储IRR提升及部分地区消纳红线逐步放开至90%，预计今年国内装机有望在高基数下维持20%左右增长，对应新增装机规模260GW，预计随发电企业迎峰度夏抢装，新增装机或仍有支撑。

3、【人形机器人】国内首款开源人形机器人发布在即

近日国家地方共建人形机器人创新中心市场体系总监杨正叶在2024世界人工智能大会探营活动上透露，其自主研发的全尺寸通用人形机器人——青龙，将于7月4日发布并开源。这也是国内首款开源人形机器人公版机产品。开源证券表示，2024年或为人形机器人量产元年，人形机器人产业大会的召开预计也将推动行业的快速发展，人形整机厂商有望进入发展“快车道”。

【产业】

1、【大模型】WAIC2024召开在即，国产大模型受到重点关注

世界人工智能大会暨人工智能全球治理高级别会议（WAIC2024）将于7月4日-7月6日在上海举行。本届大会展览规模、参展企业数、亮点展品数、首发新品数均达历史最高。大会产业发展主论坛将聚焦应用，探讨多模态大模型催生应用新范式，深刻交流多模态大模型的产品重塑及产业生态变化。海通证券计算机团队指出，伴随国产大模型厂商加速更本地化的优势策略布局以及应用的落地，有望持续推动多模态AI应用、AI大模型相关企业的增长。

2、【新能源汽车】新能源车销量回暖　产业链公司受益

乘联会根据月度初步数据综合预估，6月全国新能源乘用车厂商批发销量97万辆，同比增长28%，环比增长8%。传统车企中，比亚迪6月新能源车销量34.17万辆，同比增长35.02%。奇瑞集团6月新能源销量44,851辆，同比增长230.6%。新势力车企方面，赛力斯6月新能源汽车销量44126辆，同比增长372.04%。理想汽车6月交付47774辆，同比增长46.7%。此外，极氪、蔚来、智己等车企均实现80%以上同比增长。

受各地以旧换等政策及价格战持续的提振，5月以来新能源汽车销量持续回暖，渗透率已攀升至新高。机构预计，2024为近三年购车综合优惠力度最大之年。其中，新一线、二/三线城市的换购需求兑现或将成为拉动销量的关键。随着后续新势力多款优质新车逐步上市/交付，电动智能化进一步加速，新能源汽车销量有望继续向上。

3、【HBM】华为联合武汉新芯开发HBM、关注产业链公司

据报道，华为正与武汉新芯共同开发高带宽存储器(HBM)产品，以适应人工智能（AI）推动的需求。今年初，武汉新芯发布了《高带宽存储芯粒先进封装技术研发和产线建设》招标项目，项目显示，公司会利用三维集成多晶圆堆叠技术，打造更高容量、更大带宽、更小功耗和更高生产效率的国产高带宽存储器(HBM)产品。

HBM的出现克服传统GDDR在带宽上的局限，并突破内存墙的限制，以适应AI时代对高算力和高带宽内存的需求。HBM显著的高速、高带宽和 低功耗特性使得它在AI和高性能计算领域中具有 广泛的应用前景。全球HBM市场长久以来都由海力士、三星和美光这三大存储原厂牢牢占据龙头地位，全球各大科技巨头都在竞购HBM，AI浪潮下 HBM市场规模将快速增长。国内存储厂商武汉新芯和长鑫 存储正处于HBM制造的早期阶段，主要是 为了应对未来AI和高性能计算（HPC）领域的应用需求。

4、【折叠屏】巨头多款新品将正式发布，该技术成为推动市场复苏的关键力量

荣耀终端宣布，荣耀Magic旗舰新品发布会将于7月12日在深圳举办，届时，荣耀Magic V3、荣耀Magic Vs3、荣耀平板MagicPad 2、荣耀MagicBook Art 14多款新品将正式发布。折叠屏技术在近两年已成为推动智能手机市场复苏的关键力量。根据市场研究机构Counterpoint Research的数据，2024年第一季度，中国折叠屏手机销量同比增长了48%，而同期整体智能手机市场的增长仅为2%。目前已经推出折叠手机的品牌包括三星、华为、小米、荣耀、OPPO、vivo、努比亚、摩托罗拉等，可以说除了苹果，几乎所有头部品牌都已入场。银河证券指出，折叠屏手机的技术和体验正在进一步走向成熟，再加上价格的下探，有望进一步推动折叠屏手机的渗透率，获得更多消费者的认可。根据Counterpoint预测，中国折叠屏手机出货量将在2024年超过1000万部，2025年达到1700万部。

5、【房地产】京沪深二手房成交量齐创阶段新高 行业边际改善明显

据中国房地产业协会网站，6月份，北京市二手房网签量达到14987套，环比增长12%，同比增长29.1%，创近15个月来的新高;上海二手房网签量达到26374套，创近三年新高;深圳二手住宅成交4172套，创近38个月来新高，同比增长73.3%。中信证券表示，6月份77个样本城市的二手房和新房销售同比表现均为今年2月以来最佳:边际改善明显。随着前期政策逐渐取得实效新的政策又陆续推出，房地产企业的现金流问题将得到缓解，具备竞争优势的地产公司估值已经不高。此外，交易平台将受益于二手房市场放量，物业服务公司的业绩也将贡献稳定现金回报。

6、【固态电池】低成本硫化物固态电解质开发成功 适合商业化

据报道，中国科学技术大学马骋教授开发了一种用于全固态电池的新型硫化物固态电解质，不仅可以展示硫化物固态电解质固有优势，还具有其他硫化物固态电解质无法达到的、适合商业化的低廉成本。在此次研究中，马骋开发了一种不以硫化锂作为原料的硫化物固态电解质氧硫化磷锂。这种固态电解质以成本低廉的水合氢氧化锂和硫化磷作为原材料合成，因此其原材料成本仅14.42美元/公斤，不到其他硫化物固态电解质原材料成本的8%。固态电池由于能在根本上提升两大核心性能——能量密度和安全性，被认为是最具前景的新一代动力锂电。目前，全球各大相关企业都在涉足，并在产能规划、装车配套及融资等多领域加速布局，提前抢占市场高地。业内人士预计，到2030年左右，固态电池稳态市占率有望达到20%。

7、【商品溯源】应用广泛 我国条码系统成员跃居全球第一 

据报道，从中国物品编码中心获悉，截至目前，我国商品条码系统成员数量已跃居全球第一，商品数据资源建设和电子商务应用走在世界前列。据不完全统计，目前全球每天商品条码扫描次数已高达数百亿次，每一秒钟就有几十万件商品通过扫码出售，每年为快消行业节省3000亿元。商品条码依托其背后信息量庞大的商品数据库，轻松实现了商品实物与其数字身份信息的联通，提高了产品流通的速度和质量，已应用到零售、物流、制造业、医疗健康、电子商务等生活的方方面面，使全球范围内的商家和消费者实实在在受益。

8、【人工智能】AI全球治理重磅会议将开幕，行业价值变革也有望到来

据央视报道，2024世界人工智能大会暨人工智能全球治理高级别会议将于7月4日开幕。大会策划了8个AI治理论坛，关注AI安全与价值对齐、AI安全隐私计算、AI向善、智能社会治理等细分话题。光大证券表示，在本轮生成式AI的浪潮下，网络安全面临广泛而深刻的变革，网络攻击门槛降低的同时，AI技术提升了威胁检测能力，并提供自动化安全评估和漏洞修复等功能，大幅降低安全员的使用门槛。随着企业数字化转型的不断推进，在云计算、物联网、AI等产业趋势下，传统网络安全架构难以适应，有望持续引发行业竞争格局的变化，使更加有竞争力的供应商脱颖而出。国信证券也认为，AI在安全运维里为甲乙双方节省的时间和人员成本是显而易见的，且拓展了传统安全的能力边界，不管是利用AI检测未知威胁，还是处理海量事件，均是AI带来的崭新价值。

9、【通信】华为将重磅揭晓Apollo Version，5G-A时代或将开启

据华为官方7月1日预热，第十六届华为用户大会将于7月5日在土耳其伊斯坦布尔举行，揭晓Apollo Version。据介绍，华为 Apollo Version 是“首个基于R18协议的5G-A版本发布”。据悉，5G-A 的第一个标准版本3GPP Rel-18已于今年6月18日正式在上海冻结，这是5G产业发展的里程碑事件，标志着2024年成为5G-A商用元年。天风证券表示，R18标准进一步拓展5G的应用场景，包括网联无人机、地空通信、虚拟/增强现实等。同时，在R17 NTN的基础上，为进一步解决中低轨卫星由于超高速移动导致的频繁切换难题。同时甬兴证券认为，5G-A首个版本标准的冻结，将持续推动通信标准的更新迭代及行业商业化变现的展开，相关通信运营商及设备产业链厂商有望受益。

【涨价】

1、【水泥】京津冀地区水泥价格上调 机构看好行业供给格局优化

据上海钢联旗下的百年建筑网报道，自7月1日起，河北唐山、秦皇岛、承德、张家口、保定等地部分水泥企业开始停窑10天。北京、天津均为水泥输入型市场，受河北水泥市场影响较大。停窑之后，熟料紧张，京津冀部分地区水泥价格调升50至80元/吨，实际落实20至40元/吨，散装P.042.5水泥市场到位价300至350元/吨。工业和信息化部日前发布了《水泥玻璃行业产能置换实施办法》(征求意见稿)，要求连续两年每年产能利用率不足30%的产线不能用于置换，以及要求位于国家规定的大气污染防治重点区域或水泥熟料产能利用率低于50%省区的新建水泥熟料生产线，原则上不得从省外置换产能。天风证券表示，整体来看，该政策短期有望缓解水泥产能跨区域流动所带来的供给压力，利好水泥供给格局优化，水泥产能有望加速出清。

2、【煤炭】供给受限叠加需求改善预期，煤炭期货连续上涨，行业明年供需或更为紧缺

7月2日煤炭期货继续收涨，其中焦煤期货主力合约收涨1.83%，近两日涨幅达2.45%；焦炭期货主力合约收涨1.60%，近两日涨幅2.82%。 东吴证券表示，因为6月份的全国生产安全月，导致安监持续维持偏紧状态，煤炭产量不会有明显增量；同时其预计，未来随着拉尼娜气候的演化，最终东南片区降水大规模减少，水电乏力；同时北方地区持续性高温，华东地区高温暴雨天气交替，改善华东地区夏季制冷用电需求，最终综合导致煤炭需求增长明显。 另外长江证券指出，考虑到2025年煤炭供需有望较2024年更为紧缺（供给仍紧、需求改善），叠加2024年煤价底部抬升，后续煤价下行有底、上涨弹性打开，煤炭板块赔率提升，估值上修空间有望进一步打开。 

【海外风向】

1、【激光】激光器制造领域取得突破 成本极大降低

近日，斯坦福大学的研究人员在激光器制造领域取得了一项突破性进展。他们成功在芯片上开发并制造出了钛蓝宝石激光器，这一创新成果不仅将激光器的尺寸缩小了四个数量级（即缩小至原来的万分之一），而且成本降低了三个数量级（即仅为原价的千分之一）。这款微型芯片上的钛蓝宝石激光器在多个领域展现出广阔的应用前景。在量子物理学领域，它为缩小最先进的量子计算机尺寸提供了一种廉价而实用的解决方案。而在神经科学领域，研究人员预见到了其在光遗传学中的直接应用，这一领域允许科学家通过光来控制和影响大脑内部的神经元活动。钛蓝宝石激光器光脉冲的发射速度极快，每千万亿分之一秒就能发出一次。这些卓越的性能特点，无疑将极大地推动激光技术在各个领域的广泛应用和深入发展。展望未来，任何实验室都将能够在单一芯片上拥有数百个这样的高性能激光器，而不再需要依赖庞大且昂贵的传统设备。

【公告解读】

金隅集团：1亿元成立房地产开发新公司

诚志股份：子公司拟8000万元参与设立华德氢动能基金

明阳智能：成立新公司含通用零部件制造业务

金风科技：投资成立运维能源工程公司

众合科技：在哈尔滨新设子公司含AI软件开发业务

一品红：瑞奥生物拟1000万美元受让广州瑞安博24.05%股权

中电兴发：子公司中标8986.63万元变配电设备采购项目

先惠技术：与清陶能源签订合作研发协议，就全固态电池核心关键装备研发和产业化进行合作

宗申动力：参股公司拟33.46亿元取得隆鑫通用24.55%股份

阳谷华泰：拟在泰国投资新建橡胶助剂生产基地

返利科技：投资成立信息科技公司含文化娱乐经纪人服务业务

赣能股份：子公司拟1.92亿元投建50MW农（渔）光互补光伏发电项目

华联股份：拟收购北京SKP持有的美好生活100%股权

ST新纶：公司股票将被终止上市暨停牌

金杯电工：中标2.13亿元大截面铜电缆集中采购项目

湘油泵：拟以14600万元收购苏州莱特

银泰黄金：拟变更证券简称为山金国际

深圳能源：与中国信保深圳分公司签署合作协议

帝尔激光：拟投资30亿元建设研发生产基地三期项目

安徽建工：联合中标约109亿元特许经营项目

ST先锋：拟以公开拍卖方式转让全资子公司股权

佳都科技：与华为签署昇腾原生开发合作备忘录

广东宏大：拟22.06亿元购买雪峰科技21%股份

神思电子：拟将所持有的神思依图20%股权对外转让

并行科技：拟以不超1.28亿元采购AI算力服务器

运机集团：签署8.96亿元EPC总承包合同

【增持】

德展健康：拟2亿元—3亿元回购公司股份

嘉华股份：实控人之一拟合计增持5万股至10万股公司股份

华测检测：拟200万股-300万股回购股份用于后期实施股权激励计划或员工持股计划

中一科技：拟以1328万元-2655万元回购股份

香江控股：拟3000万元-6000万元回购公司股份

凯淳股份：拟1000万元-2000万元回购公司股份

新宝股份：控股股东提议公司回购股份回购资金总额5000万元-8000万元

慕思股份：拟1.2亿元-2.4亿元回购公司股份全部用于注销以减少注册资本

华夏幸福：董事长拟增持公司股份1000万元-1100万元

天合光能：部分高级管理人员拟800万元-1200万元增持公司可转债

税友股份：拟回购注销合计42.43万股限制性股票

金山办公：董事兼总经理章庆元增持2.5万股增持金额约498.6万元

【业绩】

东安动力：6月变速器销量同比增长479.24%

*ST汉马：6月醇氢动力系统销量增长38.95%

誉衡药业：预计上半年净利同比增长254%-360%

福莱新材：2024年上半年净利润同比预增43.27%至55.21%

道通科技：上半年净利同比预增101%-112%

万业企业：预计上半年净亏损4900万元

江铃汽车：6月汽车销量27778辆，同比增长5.06%

力帆科技：6月汽车整车生产3000辆、销售5025辆

景旺电子：预计上半年净利同比增长57.94%-73.74%

ST全筑：上半年净亏损986.23万元申请撤销其他风险警示

【复牌】

雪峰科技：实控人将变更为广东省环保集团有限公司

【新股申购】

今日无新股