电新行业2024Q2基金持仓分析：长风破浪会有时
电新板块整体持仓环比下降
根据基金的披露规则，一季报和三季报披露前十大重仓股，半年报和年报披露全部持仓，故持仓总市值存在差异，因此我们主要选取相同的数据口径即前十大重仓股进行趋势分析。从中信一级行业分类来看，截至2024Q2中信电新行业基金持仓比重为9.05%，环比-0.66Pcts，同比-2.71Pcts；中信电新行业市值在总市值中的比重为5.11%，环比-0.45Pcts，同比-1.49Pcts。考虑到行业分类的一些误差，我们针对电新行业的304只自选股进行统计，结果显示截至2024Q2，304只电新自选股基金持仓占比为11.39%，环比-0.66Pcts，同比-4.90Pcts；电新自选股市值在A股总市值的比重为6.21%，环比-1.53Pcts，同比-3.15Pcts。
从加减仓情况来看，比亚迪、晶科能源、德业股份和许继电气加仓市值显著提升，宁德时代、天合光能和阳光电源减仓市值相对较大。
电新子板块持仓分析
电新各子板块持仓市值环比下滑，新能源发电调整幅度较深。电力设备与工控板块/新能源汽车板块24Q2基金持仓占比分别为1.79%/7.21%，环比下滑幅度较小，同比+0.12%/-1.72%；新能源发电为2.41%，环比-0.64%，同比-3.24%，自23Q2以来新能源发电板块调整幅度最大。
投资建议
风险提示
政策不达预期、行业竞争加剧致价格超预期下降等。
民生证券 邓永康,王一如,朱碧野,李佳,李孝鹏,林誉韬,席子屹,赵丹,黎静,许浚哲
